论资本约束银行发展模式.docx
《论资本约束银行发展模式.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《论资本约束银行发展模式.docx(17页珍藏版)》请在三一文库上搜索。
1、第 1 页 论资本约束银行发展模式 特征码 nefUWUwxOxTVSOqOQvtJ 摘 要:资本充足率是监管当局对商业银行最低资本金的要求, 为了满足监管当局的资本金要求,我国商业银行要通过各种途 径补充资本金。同时,在资本约束下,要重构业务发展模式, 这是解决资本约束与业务发展矛盾的根本举措。要确立资产业 务和中间业务并重、公司业务与个人金融业务并重的业务发展 模式和盈利增长模式,保持我国商业银行持续、稳健发展。 关键词:商业银行;资本金;业务发展;模式 一、资本约束对我国商业银行业务发展提出新要求 第 2 页 近几年来,我国商业银行业务发展迅猛,资产业务快速增 长,据央行公布的数据显示,
2、20XX 年前 7 个月人民币新增贷款 高达 2.352 万亿元,占全年目标的 94%。但都不同程度的面临 着资本金不足的压力。在资产快速扩张的情况下,商业银行不 得不寻求补充资本金之道,未上市银行寻求上市融资,上市银 行则纷纷提出了再融资计划。 1.资本约束的内涵是对风险的约束 巴塞尔协议和巴塞尔新资本协议 (简称协议 ) 均要求商业银行资本充足率不低于 8%,这是对商业银行资本金 的约束。为什么协议对资本金规模提出要求?其根本目的 是通过对商业银行资本金的约束有效控制商业银行的风险水平, 协议对资本金约束的本质是对风险的约束。因为商业银行 的资本金具有保护功能、营业功能、管理功能,它是商业
3、银行 第 3 页 防范风险的最后一道屏障, 巴塞尔协议和巴塞尔新资本协 议要求商业银行在资本金一定的情况下,科学管理资产,合 理开展表外业务,在不低于监管当局要求的资本充足率标准之 上,有效分配资本。 2.资本约束要求我国商业银行业务发展转型 (1)商业银行资本金补充途径有限。资本充足率是商业银 行资本金与风险资产的比率,具体的公式是: 这是我国商业银行资本充足率管理办法的规定,没有 考虑操作风险对资本的要求。从公式看,商业银行提高资本充 足率的措施无非是增加分子,及补充资本金,或者降低分母, 即压缩风险资产。 第 4 页 就目前来看,我国商业银行资本金补充途径有限。从理论 看,商业银行资本金
4、补充途径主要是内源融资和外源融资,内 源融资主要是商业银行自身经营产生的未分配利润。 1但由 于我国商业银行整体盈利能力不强,因此,通过利润补充资本 金规模有限。国际评级机构惠誉评级中国银行:20XX 年回顾 与 20XX 年展望研究结果显示,20XX 年中国各银行盈利能力 仍与国际标准相差较远,由于贷款增势强劲,20XX 年中国工商 银行、招商银行等 13 家商业银行净收入上升了 24%,资产回报 率为 0.43%,股本回报率为 10.86%,资本充足率为 8.5%。在盈 利能力有限的情况下,靠利润补充资本金捉襟见肘。再就是外 源融资,就我国商业银行目前情况看,对于上市银行和非上市 银行而言
5、,外源融资途径差别很大。对于已上市银行而言,目 前获得资金的途径略广,包括增发、配股、发行可转债、混合 资本债券及海外上市等途径。而对于非上市银行,是不可能上 市融资的。这样,它们的融资途径非常有限。对于知名度不高 的中小商业银行来说,外部融资尤其困难。因此,对于我国绝 大多数商业银行来说,外部融资的途径和规模是有限的。 第 5 页 (2)业务结构调整是治本之举。在资本金增长有限的情况 下,调整业务结构就显得尤其重要。通过调整业务结构,降低 高资本消耗的资产,降低风险资产的规模,提高资本充足率。 由于历史的原因,我国商业银行的收入结构中主要是资产业务, 在资产业务中,贷款业务又占到 70%以上
6、,而贷款业务中,对 法人的批发业务又占到了绝大部分,大企业、大项目、大城市 成为我国商业银行追逐的对象。恰恰这些业务都是风险权重大、 资本消耗高的业务,而那些低资本消耗的业务占比低。 2 二、我国商业银行业务发展结构与资本金关系分析 1.我国商业银行规模扩张冲动与业务结构不尽合理并存 (1)我国商业银行规模快速扩张。近几年,我国商业银行 资产业务快速扩张,信贷资产增速高达 30%左右。高增长的原 第 6 页 因主要有两个:一是外部环境,20XX 年以来,我国经济过热, 地方政府发展经济意识增强,招商引资力度加大,新开工项目 增多,信贷需求明显增加。二是内部原因,从总体来看,WTO 过渡期即将结
7、束,金融业的开放将加剧商业银行的竞争,商业 银行必须在短暂的过渡期扩大市场份额,为自身发展创造生存 空间。从国有商业银行看,改制上市前必须达到上市的财务要 求,在业务发展上有所限制,上市后快速拓展业务;从股份制 商业银行看,要“做大做强” ,扩大市场占有率,资产规模扩张 的更快,尤其是五家上市银行,因为有资本市场作融资后盾, 更是以惊人的速度发展。资产扩张速度最快的民生银行,总资 产由 2000 年的 680 亿元,迅速扩张到 20XX 年的 55771 亿元。 从 20XX 年至今,除 20XX 年外,招商银行资产规模增长速度一 直保持在 25%以上,20XX 年贷款总额为 4721 亿元,
8、较 20XX 年 增加了 2652 亿元,增长 78%。浦东发展银行、华夏银行资产规 模也保持了强劲的增长势头。只有深圳发展银行由于经营业绩 的压力,近 3 年资产规模增幅放缓。表 1 为我国 5 家上市股份 制银行资产规模及增长情况,见表 1。 第 7 页 (2)业务结构不尽合理。负债业务、资产业务、中间业务 是商业银行的三大业务。国际一流银行的收入主要来自于中间 业务或表外业务。西方商业银行非利息收入在总收入中占有举 足轻重的地位,一般来说大银行中间业务(表外业务)收入占 总收入的比重达 4050左右,有的高达 70,小银行一般 在 20%25%。美国花旗银行存贷业务为其带来的利润占总利润
9、 的 20%,而承兑、资信调查、企业信用等级评估、资产评估业 务、个人财务顾问业务、远期外汇买卖、外汇期货、外汇期权 等中间业务却为花旗银行带来了 80%的利润。德意志银行的收 入结构中佣金及手续费收入、其他营业收入和净利息收入在营 业收入中的占比大致为 433 的比例。 一直以来,我国商业银行主要以存款业务、贷款业务、传 统中间业务为主,从我国四家国有商业银行的收入结构看,贷 款利息收入占总收入的 70左右,其他收入占总收入的 25左 右,中间业务收入占 5左右,贷款业务的利息收入在国有商 第 8 页 业银行收入结构中占有举足轻重的地位,其贡献度远远高于西 方商业银行。以中国工商银行为例,2
10、0XX 年工商银行集团实现 营业收入 1075.13 亿元,从收入看,存贷利差净收入占到一半 以上。虽然工商银行致力于业务创新,拓宽收入渠道,在银行 卡、票据、电子银行、结算等方面中间业务收入大幅提高,成 为银行收入的重要组成部分,但总的来看,收入结构依然单一, 非利息收入占比不到 10%,贷款收入依然占收入的绝大部分。 我国股份制银行虽然经营较为灵活,但其收入中的大部分 同样来自于利息收入。从我国大部分股份制商业银行收入结构 看,利息收入高达 75%左右,贷款利息收入占 60左右,中间 业务收入占比在 3%8。20XX 年年报显示,招商银行中间业 务收入居 5 家上市股份制银行之首,为 24
11、.07 亿元,占总收入 的 8.46%,同比上升了 1.39%。民生银行非利息收入增速为 16.58,非利息收入占比为 3;华夏银行中间业务增速近 40,但其所占业务收入的比例仅为 3.3;浦东发展银行的 非利息收入占比也较低,利息、拆借等业务和债券投资外的其 他收入所占比例为 4.1%,利润的快速增长主要依靠计提准备的 相对减少;深圳发展银行中间业务收入为 5.58 亿元,较上年增 长 1.81 亿元,增幅为 47.79%,占比 6.5%。这 5 家上市股份制 第 9 页 商业银行中,民生银行、浦东发展银行、华夏银行中间业务收 入占比仅为 3%4%, 3见表 2。 2.我国商业银行面临资本金
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 资本 约束 银行 发展 模式
链接地址:https://www.31doc.com/p-641141.html